Índice y Benchmark
Un índice es una medida estadística de una sección del mercado financiero. Rastrea el rendimiento de un grupo de activos y sirve como un benchmark contra el cual los inversores miden el rendimiento de su propia cartera.
🔑 Características Clave
| Propiedad | Detalle |
|---|---|
| ¿Negociable? | No directamente — pero los ETF y los futuros rastrean índices |
| Ejemplos | S&P 500, MSCI World, FTSE 100, DAX, Nikkei 225 |
| Uso en LibreFolio | Referencia para la señal de Comparación de Activos |
| Precio | Calculada a partir de las ponderaciones de sus componentes, no se negocia en bolsa |
📊 Cómo se Construyen los Índices
📈 Métodos de Ponderación
| Método | Fórmula | Ejemplo |
|---|---|---|
| Ponderado por capitalización de mercado | Peso ∝ cap. de mercado de la empresa | S&P 500, MSCI World |
| Ponderado por precio | Peso ∝ precio de la acción | Dow Jones, Nikkei 225 |
| Ponderado equitativamente | Todos los componentes tienen el mismo peso | S&P 500 Equal Weight |
🔄 Reequilibrio
Los índices se reequilibran periódicamente: se añaden, eliminan o reponderan sus componentes. Esto ocurre normalmente de forma trimestral. Los ETF que rastrean el índice deben ajustar sus posiciones en consecuencia.
📐 Uso de Benchmarks en LibreFolio
LibreFolio ofrece dos tipos de benchmarks:
📊 Benchmarks Reales (Comparación de Activos)
Compare el gráfico de su activo frente a otro activo real (por ejemplo, compare su acción frente al ETF del S&P 500). Esto utiliza la superposición de señales de Comparación de Activos.
🎯 Benchmarks Sintéticos
Curvas de referencia matemáticas que responden a "¿qué pasaría si mi activo hubiera crecido a un X% anual?":
- Crecimiento Lineal — Modelo de interés simple
- Crecimiento Compuesto — Modelo de interés compuesto
- Onda Senoidal — Referencia cíclica para estacionalidad
🔗 Relacionado
- 📊 ETFs — Instrumentos que rastrean índices
- 🎯 Benchmarks Sintéticos — Curvas de referencia matemáticas
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